Урок : Торговля с кредитным плечом

 

Что такое торговля с плечом?

 

Торговля с кредитным плечом - проведение торговых спекулятивных операций с использованием средств, предоставляемых трейдеру в кредит. Залоговые средства предоставляются под залог определенной суммы - маржи. Их можно использовать только для трейдинга. Основным преимуществом маржинальной торговли является минимизация инвестируемого капитала. Торговля с кредитным плечом увеличивает прибыль трейдера в случае удачных сделок, но также увеличивает и риск, при котором можно потерять гораздо больше собственных средств.

Кредитное плечо (Leverage) - определяет, какую часть торгового объема сделки трейдер покрывает за счет собственных средств, а какую ему предоставляет биржа в качестве кредита. К примеру, кредитное плечо 1:5 означает, что 1/5 часть сделки оплачивает трейдер, а остальная часть объема сделки предоставляется биржей в качестве кредита. Использование кредитного плеча позволяет пропорционально увеличивать доход при движении цены по направлению открытой позиции. Но при движении цены против позиции, в такой же степени увеличиваются и убытки.

Финансирование кредита (Funding) - за предоставление кредитных средств, биржа будет взимать с трейдера проценты, так называемое “ежедневное финансирование”. Определенная сумма взимается ежедневно, пока сделки с кредитным плечом остаются открытыми.

 


Какие позиции можно открывать используя кредитное плечо

 

Этот инструмент позволяет трейдеру открывать сделки как и в Лонг, так и в Шорт позиции: 

 

Лонг или Длинная позиция - это покупка акции, ценной бумаги или токена криптовалюты с расчетом на то, что после покупки цена этого актива вырастет и его можно будет продать подороже.

 

Шорт или Короткая позиция - это покупка акции, токена криптовалюты или другой ценной бумаги с расчетом на то, что после покупки ее цена упадет. Для этого трейдеры берут взаймы некоторое количество выбранного актива, продают его по высокой цене, а потом ждут, когда его можно будет купить дешевле и вернуть кредитору. Таким образом можно зарабатывать не только на росте, но и на падении цены.

 


Типы маржинального кредитования:

 

Маржа - отношение собственных средств трейдера к общей сумме позиции, выраженное в процентах. Для торговли с использованием кредитного плеча необходимо наличие этой залоговой суммы на счете, чтобы покрыть возможные убытки.

Изолированная маржа - в данном случае, для кредитования сделки используется изолированный депозит отведенный под отдельную позицию. Если цена пойдет против направления открытой позиции и сумма обеспечения кредита окажется недостаточной для поддержки убытка, позиция будет ликвидирована. 

Кросс маржа - в данном случае, для кредитования сделки используются все средства на биржевом счету трейдера. Это снижает риск ликвидации убыточной позиции, но в случае ликвидации трейдер теряет весь свой депозит.

Чтобы исключить потерю собственных средств биржи страхуются, устанавливая на торговые счета клиентов специальные уровни:

Маржин колл – это требование биржи, чтобы трейдер немедленно внес на свой счет дополнительные деньги для обеспечения своего кредита, если средств на счету недостаточно. В противном случае произойдет ликвидация позиции. Таким образом биржи страхуются от потерь собственных средств.

Ликвидация - закрытие позиции в принудительном порядке с убытком, если недостаточно средств для обеспечения маржинального кредитования. 
Как избежать ликвидации? 
Чтобы избежать ликвидации позиции, у трейдера есть два решения:
1. Закрыть сделку и понести убыток. 
2. Увеличить размер своей маржи. Но, в этом случае риски увеличиваются, если цена продолжит движение против сделки.

 

Как правильно выбрать размер плеча?

 

При определении размера торгового плеча, в первую очередь нужно учитывать среднюю волатильность рынка, так как кредитное плечо значительно усиливает амплитуду ценовых колебаний. Если рынок находится периоде сильных колебаний, где цена может совершать движения до 10% за сутки, нет необходимости подвергаться дополнительным рискам, используя большое плечо.
Новичкам в трейдинге не стоит торговать с плечом более х5.

 


Риск-менеджмент при торговле с плечом

 

Используя риск-менеджмент и мани-менеджмент, трейдер может безопасно использовать кредитное плечо, потому что даже при его наличии вы будете рисковать не более, чем установленной суммой риска.

При торговле с плечом рекомендуется жесткое соотношение риска к прибыли - 1 к 3.

Формула расчета риска по сделке при торговле с плечом:

Размер позиции * Плечо * % риска

Например, при размере позиции в $1000, плече х5 и выбранном размере риска в 2%, максимальные потери от одной неудачной сделки не должны превышать $100.

 


ВЫПОЛНИТЕ УПРАЖНЕНИЯ:

 

Упражнение 1 

 

Рассчитайте максимально возможные потери при объеме позиции в $1500, размере плеча х3 и проценте риска в 2%.

 

Упражнение 2

 

Рассчитайте уровень Стоп-лосс, при следующих условиях: 
Цена входа          - 50200
Размер депозита - $1500
Процент риска     - 2%
 

 

ПРОЙДИТЕ ТЕСТ ПО ТЕМЕ УРОКА:

 

Проверьте свои знания полученные на этом занятии. Успешное прохождение тестирования позволит убедиться в том, что материалы урока хорошо усвоены и перейти к следующему уроку: Хеджирование рисков.
 

 

 

ПЕРЕЙТИ К ТЕСТИРОВАНИЮ

 

 

Категория: Обучение трейдингу | Добавил: Trader (06.08.2021)
Просмотров: 309 | Теги: Funding, Кредитное плечо, Маржин колл, Leverage, ликвидация, Финансирование кредита, обучение трейдингу, Короткая позиция, длинная позиция, Маржинальная торговля | Рейтинг: 0.0/0
Всего комментариев: 0
avatar