Базовая ставка ФРС США, также известная как ставка федеральных фондов, — это процентная ставка, по которой депозитарные учреждения (такие как коммерческие банки) предоставляют друг другу кредиты на краткосрочной основе, обычно на одну ночь. Федеральная резервная система США (ФРС) использует эту ставку в качестве одного из ключевых инструментов монетарной политики для контроля инфляции и стабилизации экономики.
ФРС устанавливает целевой диапазон для ставки федеральных фондов и влияет на его изменение путем проведения открытых рыночных операций (покупки и продажи правительственных ценных бумаг) и других инструментов монетарной политики. Когда ФРС хочет стимулировать экономику, она может снижать базовую ставку, что делает кредиты более доступными и стимулирует расходы и инвестиции. В то же время, если ФРС стремится замедлить экономический рост и контролировать инфляцию, она может повышать базовую ставку, что делает заемный капитал дороже и замедляет экономическую активность.
Базовая ставка ФРС США оказывает существенное влияние на глобальные финансовые рынки, включая кредитные ставки, курс валют, стоимость акций, облигаций и, в некоторой степени, криптовалют. Таким образом, изменения в базовой ставке ФРС могут влиять на инвестиционное поведение, инфляцию и экономический рост в США и за их пределами.
Влияние ставки ФРС на криптовалютный рынок
Изменение ставки ФРС может оказывать прямое и косвенное влияние на крипторынок. Вот некоторые из основных воздействий, которые могут возникнуть:
Аппетит к риску: Когда ФРС повышает ставку, заемный капитал становится дороже, что может привести к снижению аппетита к риску инвесторов. В результате спрос на рискованные активы, такие как криптовалюты, может снизиться, что, в свою очередь, может оказывать давление на их цены. Наоборот, когда ФРС снижает ставку, инвесторы могут искать высокодоходные инвестиции, что может повысить спрос на криптовалюты и стимулировать рост их цен.
Инфляция и девальвация фиата: Снижение ставки ФРС может привести к росту инфляции, уменьшению покупательной способности фиатных валют (например, доллара США) и их девальвации. В этом случае инвесторы могут считать криптовалюты альтернативой для сохранения своего капитала от инфляции, что может привести к росту цен на криптовалюты.
Курс валют: Изменение ставки ФРС может влиять на курс доллара США и других валют. Это может затронуть крипторынок, поскольку многие криптовалюты торгуются в долларовых парах, и изменения в курсе могут влиять на их стоимость.
Капитальные рынки: Изменение ставки ФРС влияет на капитальные рынки, включая фондовые и облигационные рынки. Инвесторы могут перебалансировать свои портфели в зависимости от изменения ставки и влияния на рынки, что может привести к росту или снижению спроса на криптовалюты.
Как снижение ставки ФРС способствовало росту крипторынка в 2020 году
В 2020 году, в ответ на пандемию COVID-19, Федеральная Резервная Система (ФРС) США снизила ставку федеральных фондов до беспрецедентно низкого уровня, около 0-0.25%, чтобы поддержать экономику и стабилизировать финансовые рынки. Это решение и его последствия для криптовалютного рынка могут быть оценены с нескольких точек зрения.
Снижение ставки ФРС привело к более доступным кредитам и усилил аппетит к риску среди инвесторов. В результате, спрос на рискованные активы, такие как криптовалюты, увеличился, что стимулировало рост цен на криптовалюты.
В связи с низкими процентными ставками и масштабными стимулами, проведенными правительством и ФРС, инвесторы стали беспокоиться о возможной инфляции и девальвации доллара США. В свете этих опасений, многие инвесторы считали криптовалюты, особенно Биткоин, "цифровым золотом" и средством сохранения капитала. Это также стимулировало рост криптовалютного рынка.
Снижение ставок ФРС также оказало существенное влияние на фондовый и облигационный рынки, что могло заставить инвесторов искать альтернативные инвестиционные инструменты. Криптовалюты предоставили им дополнительные возможности для диверсификации портфеля и высоких доходов.
Несмотря на то, что снижение ставки ФРС в 2020 году способствовало росту криптовалютного рынка, стоит помнить, что это был только один из факторов. Другие события, такие как распространение и влияние COVID-19, а также институциональное принятие криптовалют, также сыграли важную роль в динамике рынка в течение этого года.
TradeINEX™ - это комплекс мощных инструментов на основе искусственного интеллекта, для автоматизации трейдинга, технического и фундаментального анализа рынков.
